价格“雪崩” ，汽车芯片真的不“荒”了？

最近一段时间，已经紧缺近两年的芯片再一次成为市场关注的焦点。

8月9日，美国总统拜登签署了《2022芯片和科学法案》，将提供527亿美元的资金补贴美国半导体产业。但在英伟达、美光科技等芯片企业财报预警和行业不振的预期下，法案并未刺激美国芯片股的市场表现，当日，美股芯片股集体大跌。

3天后的8月12日，美国商务部发布公告，称出于国家安全考虑，将用于3纳米及以下芯片设计的EDA软件和能承受高温高电压的第四代半导体材料氧化镓和金刚石等4项技术，纳入新的出口管制。

发动机的控制芯片等传统燃油车芯片。考虑到近期一些晶圆厂宣布涨价，汽车芯片的价格不会下降很多，甚至还可能小幅上涨。“新能源汽车的价格不会有太大下降的可能，因为芯片在整车价格中的体现不会很大，不会对整车价格有明显影响。”

上述车企采购负责人认为，消费芯片的市场变化特点是“大缺之后是大淤”，下半年大部分的汽车芯片价格应该会稳定下来，缺芯将以结构性的形态表现，“比如通信类芯片，因为越用越多，还有一些如开关类的MOS管，因为价格太便宜，芯片厂不愿意把更多产能投产这类产品。自动驾驶类的MCU也会缺，像英飞凌的Aurix系列，每一个ADAS（驾驶辅助系统）的域控里面都会有一个MCU，几乎没有别的可以替代。中国ADAS普及率在新车渗透率占比越来越高，但晶圆厂的排产逻辑是根据一些国际咨询公司比如IHS MARKIT的报告，报告的预测是相对保守的，这就造成了预测和实际需求的缺口，这类产品明年和2024年会缺得更厉害。”

7月28日，高通发布了2022财年三财季财报。财报显示，高通Q3营收109.3亿美元，同比增长37%，净利润37.3亿美元，同比增长84%。其中汽车芯片营收3.5 亿美元，同比增长 38%，增长率创下历史新高，高通公司总裁兼CEO安蒙表示，汽车业务的收入在下一季度将超过这一水平。

7月中旬，中信证券研报将 2022 年全年国内新能源车销量预测从550万辆上调至 600 万辆。

沈文杰表示，随着新能源汽车销量的快速增长，无论是传统的MCU芯片以及智能化带来的激光雷达和智能传感器芯片，需求在持续增长。国产化也在加速这种需求，电动汽车的芯片需求将是一个长期态势，但在一些低端芯片市场，由于公司数量较多，未来会竞争激烈，容易陷入价格战。

高端车之痛：“选择相信”还是“选择看见”

今年5月，小鹏汽车创始人何小鹏在微博上发布了“急求芯片”的视频，称芯片缺货最多的 是“大部分价格便宜的专有芯片”。蔚来汽车董事长李斌6月表示，很难预测哪些芯片会短缺。蔚来汽车会定期更新其“风险芯片列表”，以避免生产所需的芯片中的任何一个短缺。2021年10月，理想汽车受制于马来西亚疫情的影响，毫米波雷达的芯片供应出现严重短缺，部分车型被迫“缺配”交付。今年5月，理想被曝出成立了自己的芯片公司：四川理想智动科技有限公司，经营范围包含集成电路芯片设计等。

新势力“蔚小理”的困境折射出国产高端新能源汽车对芯片的诉求。据介绍，传统燃油车的芯片大约500颗，低端电动车大约1000颗，稍微高端一些的电动车大约2000颗，目前更高端的智能化电动车至少需要5000颗。

有业内人士介绍，现在车企都在密集推出新品上市，都希望采用算力更大的芯片，但芯片厂没有准备足够的产能，这就会产生新品交付来不及爬产的状况。

“需求端不疲软的时候，供应端不给芯片，你怎么做车？”上述车企采购负责人直言在做高端电动车的艰辛，“到底是因为相信而看见，还是因为看见而相信？晶圆厂都是因为看见你的量才给你芯片，但你现在没有，必须要让人家因为相信而看见，这是对于中国智能电动车企特别挑战的事情。”

补贴值不值得失去在中国扩产的可能。”上述车企采购负责人表示。沈文杰则表示，芯片法案短期内会有一些影响，但长期的产业趋势不会变。因为中国拥有全球最大的市场，特别是新能源汽车销量全球第一。

8月12日，美国商务部公告称，对设计GAAFET（全栅场效应晶体管）结构集成电路所必须的EDA/ECAD软件；金刚石和氧化镓为代表的超宽禁带半导体材料等4项技术实施新的出口管制。

EDA即电子设计自动化，属于芯片制造的上游产业，涵盖集成电路设计、布线、验证和仿真等所有流程，被称为“芯片之母”。GAAFET晶体管技术是相对于FinFET晶体管（鳍式场效应晶体管）更先进的技术，FinFET技术最多能做到3纳米，而GAAFET可以实现2纳米。

短期来看，这项管制措施对中国芯片产业影响并不明显，因为国内芯片制程大多停留在6纳米、7纳米级别，三星已经在3纳米制程上使用GAAFET，台积电准备在2纳米制程中引入GAAFET。但长远来看，禁令会直接阻碍中国芯片产业向下一代更先进制程发展，中国自己还没有可用于3纳米及以下先进制程芯片设计的EDA工具。国产龙头华大九天上市招股书披露，其数字电路仿真EDA工具技术支持5纳米工艺。

有产业观察家认为，美国是想让中国内地没有工具设计3纳米及以下的高端芯片，设计卡死在5纳米，制造卡死在7纳米。

“中国不缺优秀的芯片设计公司，但落地一定要依托晶圆厂，芯片法案是控制生产端，禁令是不放开先进制程，中国想往前走，其实就是生产环节，包括设备、材料等等，哪怕从28纳米开始，实现全流程自主可控，先转起来再去迭代，路很长，但这是唯一应对脱钩自主向上的办法。”上述车企采购负责人感慨。