国内疫情防控“B面”：苹果“旧事重提”，加快推动供应链向东南亚转移

本轮疫情在我国坚持动态清零的防疫政策下，除上海以外的多个城市和地区都已经有所好转，但长时间的封控管理不仅封住了新冠病毒的传播，同时也封住了许多产业链的运转。

众所周知，长三角地区是我国最大的制造业集群之一，手机产业链中不少头部厂商在该地区都建有工厂，因此这些企业的生产在本轮疫情当中也受到不同程度的影响。这一系列变化再次提醒了终端厂分散风险的重要性，以苹果为代表的海外品牌已经开始采取相应措施。

据其供应商向集微网透露：“由于疫情总是反复，国内又坚持执行清零政策，大家都无法判断接下来是否还会再发生这样的情况，所以去海外建厂的话题最近又被客户拿到台面上谈了。”

不得不做的选择

前几年，在成本上涨、关税等因素推动下，全球几家一线品牌在挖掘拓展市场空间的同时，都积极推动供应链厂商前往生产成本较低的国家和地区做配套，苹果更是首当其冲。初期先是加大陆资供应商的比例，而后又因国内人工费用逐年增长而试图将生产重心转移到印度、越南等地。

上述供应商谈到：“近两年只是由于中印关系发展变化，导致苹果供应链外迁的动作遭到掣肘，本质上苹果的计划还是没变，希望更多的产能放在印度或越南。所以一旦国内的生产出现变化，这个计划很快就会被重新提上日程。”

对方还补充道：“今年以来，整个产业链都将面临极大的成本压力，尤其是产能规模大的头部厂商，当然也包括苹果在内。国内这一轮疫情封控管制导致物流运输等成本的增加，就更加坚定了苹果将产能向东南亚国家的转移的决心。”

其实从年初至今，关于手机品牌集体下调全年销售预测的消息已经传得沸沸扬扬。不久前集微网在一次采访中还了解到，甚至是一些大厂在第二季度的订单和项目都寥寥无几。由此可见，2022年手机市场整体的需求情况确实不容乐观。

面对2022年市场的诸多不确定性，虽然大家都采取了节流开源的经营策略，但在强势终端客户施加的压力之下，供应链企业为了订单还是不得不做相应的配合。上述供应商也表示：“虽然现阶段去海外新建工厂是一笔不小的开支，但只要能赚钱一定有供应商敢冒险。”

只不过正如前文所述，中印两国之间的关系目前仍未有明显改善。不仅有意向在当地投资的陆资公司屡遭有关部门拒绝，一些已经在印度站稳脚跟的大陆企业近期也频繁卷入税务问题的漩涡。

眼下对于上游供应链的厂商来说尚且马来西亚、泰国等国家可供选择，但摆在苹果系陆资代工厂眼前的选择似乎只有一个——越南。

政策导致阵营分化

有分析人士对集微网表示：“虽然转移到越南也同样会存在外部风险，但相比于印度来说，越南在当地人员管理、生产条件等方面都有明显的优势，目前的投资环境也确实更利于大陆厂商。”

“企业去海外投资建厂，最主要的影响就是取决于当地政策，包括对外商投资的补贴政策、税收政策等等，这些才是最要紧的。”

回顾2020年印度政府公布的“加强印度电子制造业的激励计划”，入选该计划的企业在未来5年将享受到超过4000亿卢比的投资激励。不过，在其公布的16家手机厂商名单当中并没有任何一家大陆品牌，而韩国的三星、为苹果代工的台资企业纬创、和硕以及一些当地品牌则均入选。

反观越南对外资的政策，2020年7月，越南国会通过新《投资法》并于2021年1月1日生效。新《投资法》进一步提高了外商投资市场准入透明度，减少行政审批环节和手续。

该分析人士指出：“依照中印两国目前的关系来看，短期内陆资企业想在印度投资发展都很困难。所以苹果有可能会把代工厂的转移分成两拨，一拨台资的去印度，另一拨陆资的企业就去越南，逐渐形成两个阵营。”

不仅如此，苹果似乎还有意将更多的新产品导入环节放在海外国家工厂。

实际上在此之前，由于国内工厂具备产能大、良率高等多方面优势，大多新产品都是由供应商在国内工厂进行研发生产，量产成熟后再转移到海外工厂。日前，立讯精密在2021年度业绩说明会上提到，部分地区供电限制及疫情所带来的不确定性，将不可避免地带来NPI需求，立讯作为消费电子领域的OEM与ODM龙头，将会加快准备海外的NPI工作。

值得关注的是，在智能手机市场整体规模难有更大突破的前提下，随着供应商在海外工厂产能的增加，也意味着国内工厂订单量的缩减。甚至在转换过程当中还有可能出现国内外厂区承接不顺利，使得订单流失的情况。

立讯精密也谈到：“对存量市场而言，当企业进行海外产能扩充，势必会与国内已有产能此消彼长。因为当进行海外产能扩充时，企业将面对海外成长成本与国内成熟产地及人力的浪费，这种情况对一些负增长、无增长或者增长很小的企业而言压力非常大。”

据其透露，公司汽车线束业务未来计划在国内建造工厂来覆盖产品需求，在此过程中，公司将原有的消费电子生产基地向汽车线束方向转变。